2025 年 1 月 14 日，清華大學(xué)五道口金融學(xué)院中國保險(xiǎn)與養(yǎng)老金融研究中心與元保集團(tuán)聯(lián)合發(fā)布《中國互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)發(fā)展報(bào)告（2024）》。本報(bào)告全面梳理了過去十余年中國互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)的發(fā)展歷程，結(jié)合歷史數(shù)據(jù)與內(nèi)外部環(huán)境，深入分析行業(yè)現(xiàn)狀并對未來趨勢進(jìn)行前瞻預(yù)測。為了幫助讀者更好地理解報(bào)告內(nèi)容，" 報(bào)告精讀 " 欄目將深入解讀報(bào)告中的核心數(shù)據(jù)、案例與趨勢，提供行業(yè)洞察與戰(zhàn)略分析。

根據(jù)中國保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)，2023 年共有 70 余家財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司開展互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)，經(jīng)營主體數(shù)量基本保持穩(wěn)定。財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司的互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)（以下簡稱 " 互聯(lián)網(wǎng)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn) "）保費(fèi)規(guī)模達(dá)到 1210 億元，同比增速 5.5%，相比較上一年的 33% 增速出現(xiàn)較大幅度下降。自 2018 年以來，互聯(lián)網(wǎng)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)保費(fèi)的增速波動(dòng)較大，但整體保費(fèi)規(guī)模呈現(xiàn)上升的趨勢。其中僅有 2020 年保費(fèi)規(guī)模下降，主要是受新冠疫情以及車險(xiǎn)綜改、意外險(xiǎn)改革、信用保證險(xiǎn)新規(guī)等因素的綜合影響。

保費(fèi)結(jié)構(gòu)：意健險(xiǎn)占比提升，財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)主要險(xiǎn)種均有增長，但保證險(xiǎn)下降顯著

2023 年互聯(lián)網(wǎng)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)保費(fèi)的內(nèi)部結(jié)構(gòu)出現(xiàn)顯著變化。其中意健險(xiǎn)占比由 27.6% 提升至 29.1%，而財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)類險(xiǎn)種（不含意健險(xiǎn)）占比則下降至 70.9%。這主要源于保證險(xiǎn)保費(fèi)收入的大幅萎縮：該險(xiǎn)種保費(fèi)規(guī)模下降 69%，市場份額從 38% 銳減至 12%。與之對照，車險(xiǎn)、責(zé)任險(xiǎn)、退運(yùn)險(xiǎn)等險(xiǎn)種的占比迅速上升，成為增長主力。

在意健險(xiǎn)細(xì)分中，醫(yī)療險(xiǎn)依然是主力，占比雖從 71% 降至 65%，但百萬醫(yī)療險(xiǎn)在其中比重持續(xù)提升。值得注意的是，疾病險(xiǎn)占比由 11% 升至 14%，2023 年增速達(dá) 43%，主要得益于重疾險(xiǎn)快速發(fā)展。

渠道結(jié)構(gòu)和保司格局：互聯(lián)網(wǎng)中介渠道貢獻(xiàn)大幅提升，經(jīng)紀(jì)渠道引領(lǐng)增長，市場集中度下降

2023 年互聯(lián)網(wǎng)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)的渠道出現(xiàn)了結(jié)構(gòu)性調(diào)整，中介渠道的保險(xiǎn)專業(yè)代理渠道和保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)渠道均超過保司自營渠道的貢獻(xiàn)占比。保險(xiǎn)中介渠道占比達(dá)到了 73%，遠(yuǎn)高于 2022 年的 58%，其中保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)渠道保費(fèi)同比增長 38.2%，成為增長最快的渠道，保險(xiǎn)專業(yè)代理渠道保費(fèi)同比增長 28.5%。而保司自營渠道保費(fèi)大幅下降了 34%，保費(fèi)收入占比從原來 41% 下降至 26%，主要原因是保證險(xiǎn)大幅下降。

不同險(xiǎn)種的渠道結(jié)構(gòu)存在差異。2023 年，意健險(xiǎn)主要來自保險(xiǎn)中介渠道，占比達(dá)到 75%；車險(xiǎn)的渠道來源相對分散，其中保司自營渠道占比 43.5%，保險(xiǎn)專業(yè)代理渠道占比 36.8%；其他和責(zé)任保險(xiǎn)（以退運(yùn)險(xiǎn)為主）主要來自保險(xiǎn)中介渠道，占比均超過 90%；保證保險(xiǎn)以保司自營渠道為主，占比達(dá)到 73.8%。相比較 2022 年 94% 的占比下降了 20 個(gè)百分點(diǎn)，主要原因是保司自營渠道的保證險(xiǎn)出現(xiàn)了大幅下降。

2022 年互聯(lián)網(wǎng)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)保司 CR3 為 57.6%，到 2023 年 CR3 為 50.2%，集中度有所下降，市場格局發(fā)生變化。2023 年，眾安保費(fèi)規(guī)模維持了近 25% 的較快增速，太保產(chǎn)險(xiǎn)、陽光產(chǎn)險(xiǎn)等排名均有所上升。

本文系未央網(wǎng)專欄作者 :道口保險(xiǎn)觀察 發(fā)表，內(nèi)容屬作者個(gè)人觀點(diǎn)，不代表網(wǎng)站觀點(diǎn)，未經(jīng)許可嚴(yán)禁轉(zhuǎn)載，違者必究！